Mutual Fund

定義

• 集合眾多投資者資金，由專業經理人投資股票、債券等證券
• 目標：讓小額投資者參與多樣化投資組合

主要特點

• 多樣化：投資多種資產分散風險
• 專業管理 ：基金經理人負責投資決策
• 流動性：每日計價，可在開放日申贖基金單位

基金類型

• 股票型基金 (Equity Fund)：主要投資股票，追求資本增值
• 債券型基金 (Bond Fund)：主要投資債券，提供穩定收入
• 混合型基金 (Balanced Fund)：同時投資股票與債券，兼顧增值與收益
• 貨幣市場基金 (Money Market Fund)：投資短期貨幣市場工具，風險低、收益穩定

優點

• 專業管理：利用經理人專業提升績效
• 資金門檻低：小額即可參與多樣化投資
• 透明度高：基金定期揭露績效與持倉

缺點

• 管理費用：費用可能侵蝕投資收益
• 績效波動：受市場波動影響
• 流動性限制：部分基金設贖回限制或手續費

投資考量

• 目標設定：確認自身風險承受度與基金類型匹配
• 費用比較：檢視管理費、銷售服務費等成本
• 績效評估：觀察長期績效與同類型平均表現